Крупная американская ресторанная сеть Denny’s, известная своими круглосуточными закусочными, достигла соглашения о продаже консорциуму инвесторов. Сумма сделки, возглавляемой TriArtisan Capital Advisors – владельцем TGI Fridays – оценивается в 620 миллионов долларов, включая долги компании.
В состав группы покупателей также вошли инвестиционная компания Treville Capital и ресторанный оператор Yadav Enterprises. Акционеры Denny’s получат по 6,25 доллара наличными за каждую акцию. Это предложение представляет собой значительную премию к рыночной стоимости: 52,1% к цене закрытия акций Denny’s 3 ноября 2025 года, последнего полного торгового дня перед объявлением, и 36,8% к средневзвешенной по объему цене компании за 90-дневный период, завершившийся в тот же день.
Келли Валаде, генеральный директор Denny’s, подчеркнула тщательность процесса принятия решения. «После получения предложений от TriArtisan совет директоров провел всесторонний анализ стратегических альтернатив для максимизации стоимости с помощью внешних консультантов. В рамках этого процесса компания связалась с более чем 40 потенциальными покупателями и в конечном итоге получила несколько предложений», – заявила Валаде.
По ее словам, совет директоров оценивал любую потенциальную сделку в сравнении с автономным планом развития Denny’s и всеми внешними стратегическими альтернативами. «После тщательного рассмотрения всех вариантов и консультаций с внешними финансовыми и юридическими консультантами, совет директоров уверен, что сделка максимально увеличивает стоимость, и пришел к выводу, что она справедлива и отвечает наилучшим интересам акционеров, представляя собой оптимальный путь развития для компании», – добавила Валаде.
Ожидается, что сделка будет завершена в первом квартале 2026 года при соблюдении обычных условий закрытия, включая одобрение акционеров и получение разрешений от регулирующих органов. После завершения поглощения обыкновенные акции Denny’s будут делистингованы с биржи Nasdaq, что ознаменует переход компании в частную собственность.
Финансовым консультантом Denny’s выступает Truist Securities, а юридическое сопровождение обеспечивают Morgan, Lewis & Bockius, Sidley Austin и Caiola & Rose. Консорциуму покупателей во главе с TriArtisan в финансовых вопросах консультирует Global Leisure Partners, а юридическим консультантом является Ropes & Gray.
